财产保险公司财务总结范文精选

__年是保险业认真贯彻落实党的十六届五中全会和总书记视察广东重要讲话精神，全面加强党的执政能力建设的重要一年，也是X

X财产保险公司树立形象、打响公司品牌的第一年，更是我们XX支公司面临重重压力、攻坚克难的一年。我们在上级公司的大力支持和经理

的正确领导下，克服了时间短、任务重、万事开头难等多重阻力和问题，经过全体员工的共同努力，在短短两个多月的时间内，我公司就招聘

培训了一支年轻、精干的保险员工队伍，选择合适的地点建设了一个崭新的、功能齐全的保险分公司，并积极开展业务，收取保费XX万元，

较好地完成了上级下达的任务指标。现将主要的工作情况总结报告如下：

一、采取的主要工作措施

（一）艰辛筹备，积极拓展保险业务的新市场

20__年，XX财产保险公司决定在XX区筹建分公司，并委托XXX同志担负这一重任。作为第一任分公司经理，XXX同志可谓受命于

摘要：财产保险公司资产负债具有资金来源广泛性、资金性质的负债性、债务的短期性及资产流动性高的特点；财产保险公司通过资产负债管理，可以起到保护投保人利益、适应监管要求、降低财务风险、提高盈利能力等作用；目前我国各财产保险公司应选择负债为主导的资产负债管理模式，在资金运用过程中充分考虑公司的险种结构、出险频率和赔付金额等业务特点，同时充分考虑公司的偿付能力要求，合理安排投资的久期和组合的品种，以提高公司的安全性、流动性和盈利性，最终达到提高企业价值的目的。

关键词：资产负债管理；资金运用；投资匹配

一、财产保险公司资产负债的特点

由于我国财产保险公司只允许经营财产保险业务、短期意外险和短期健康险业务，业务范围和保险的特性，决定了财产保险公司资产负债具有如下特点：

(一)资金来源的广泛性

财产保险公司的资金主要来源于保费和资本金。由于我国国土面积广阔，人口众多，经济增长速度快，促进了我国财产保险业的快速发展，保费规模的迅速扩大，保险资金越来越多，且来源广泛，涉及社会的各个层面。保险资金不仅来自于国有企业、外资企业，而且大量的保险资金来自于个人；从产业来说，财产保险资金来自于第一产业、第二产业、第三产业。从构成来看，保险资金主要由资本金、责任准备金(包括未到期责任准备金、未决赔款准备金等)、总准备金、保险储金以及未分配盈余等构成。

(二)资金性质的负债性

《中华人民共和国保险法》将保险定义为：“保险，是指投保人根据保险合同约定，向保险人支付保险费，保险人对于合同约定的可能发生的事故，因其发生所造成的财产损失承担赔偿保险金责任，或者当被保险人死亡、伤残、疾病或者达到合同约定的年龄、期限时承担给付保险金责任的商业保险行为。”从保险的定义可以看出，保险公司的资金主要是来自保费收入，收取保费在前，承担保险责任在后。即保险公司在保险合同生效后，根据未来保险事故发生与否，决定了是否承担赔付责任。由此可以看出，保费资金具有明显的负债性特点。从保险资金的构成来看，除资本金和总准备金外，其他都属于负债。

财产保险公司风险产生的原因

1.财产保险公司经营的负债性与外部性。财产保险公司是负债经营，自有资本只占资产负债的很小部分，并且其净值越小、错误决策导致的公司损失就越小，公司就会越倾向于采用高风险的经营策略。

2.财产保险合同的不完全性。财产保险合同的不完全性使得公司面临着不可避免的风险。一方面，信息的不对称性使合同交易前后可能出现逆向选择和道德风险；另一方面，由于财产保险公司和投保人的有限理性主义和事后机会主义，以及外部环境的复杂性和不确定性，使得财产保险市场的不确定性得不到完全解决。

3.财产保险公司的委托关系。财产保险公司内部存在所有者与经营者之间的委托关系，公司经营者作为有限理性的经济人可能会采取机会主义行为，在缺乏科学、有效的激励和业绩评价机制的情况下，可能导致经营者更多关注自身利益而忽视谨慎的经营原则。

构建科学、完善的财产保险公司财务预警系统

（一）建立财产保险公司财务风险预警机制

完善的财务预警机制是防范财产保险公司风险的有效保障，它能在可能危害公司财务状况的关键因素出现时预先发出警告，及时找到产生风险的关键原因，从而采取有效地措施以避免财务风险的进一步扩大。

1.财务风险全方位预警机制。财产保险公司应当实行“统一组织领导、统一管理、统一监测、分级监控”的全方位财务预警机制，在保监会和各财产保险总公司建立全方位预警部门，以分析公司面临的国内外政治经济形势，及时处理所接收到的预警信息，从而采取防范财务风险的各种决策和措施。

摘要：我国保险业近年来发展迅速。财产保险公司保费2014年达到7 544.4亿元，但财险公司经营亏损较为严重。在此背景下，本文运用Z-score模型对2011年至2013年多家财产保险公司的财务状况进行预警研究。在此基础上将得到的Z值与实际情况进行验证，并提出相应的建议。

关键词：财产保险公司 财务预警 Z-score

近年来，我国保险行业发展迅速。财产保险公司的保费收入从2009年的2 992.2亿元增至2014年的7 544.4亿元，五年间的年平均增长率为20.5%。但在保费收入屡创新高的同时，财险公司的经营亏损情况却较为严重，大型保险公司也逐渐出现亏损问题。财务预警研究有助于财险公司尽早发现问题，改善经营管理。

一、概述

（一）财务预警的界定。财务预警，是指以企业提供的财务报表等为基础，利用会计、统计、金融、企业管理等理论，采用比率分析、数学建模等方法，对公司是否有能力偿还到期债务作出预判，并将判断结果反馈给公司，以便公司在损失发生之前采取相应措施，规避风险或将损失降低到最小，保证公司的持续发展。

（二）财务预警模型的选择。对于财险公司的财务预警，本文选用Z-score模型。我国学者现有的研究多采用多元逻辑回归模型进行分析，选用Z-score模型作例证分析的较少。另外，我国的保险公司上市企业较少，以非上市公司居多，这较符合Z-score模型的适用范围。

二、财务预警模型的数据选取 ――以Z-score模型为例

（一）Z-score模型的构建。Z-score模型是纽约大学斯特恩商学院教授、金融经济学家爱德华・奥特曼（Edward Altman）于1968年建立。最初的5变量Z-score模型如下：

财务风险是指在企业的各项财务活动中，由于内外部环境及各种难以预计或无法控制的因素影响，在一定时期内实际财务收益与预期收益发生偏离，从而蒙受损失的可能性。财务风险是客观存在的，它贯穿于企业生产经营的整个过程中，是企业在财务管理过程中必须面对的一个现实问题。近年来，随着人们风险防范意识的提高，保险行业处于一个快速发展的时期。2014年保险行业原保费收入已达20235亿元，年末资金运用余额93314亿元，国务院颁布的保险业“新国十条”，将保险业提升至保障社会稳定运行的行业地位。财产保险公司属于以财产风险为主要经营对象的金融行业，是典型的负债经营，面临许多或有事项，加之资金密集型的产业特性，在承保、理赔、资金运用等经营过程中面临诸多风险。虽然财务风险不可能完全被消除，企业管理者必须采取有效措施来降低风险，以保证自身运营的安全性和高效性，从而充分发挥其社会管理职能。

一、财产保险公司财务管理的特性

（一）资金来源广泛，运用较为集中

财产保险公司的资金主要来源于资本金和保费收入。就目前市场主体而言，注册资本均远高于监管要求的人民币二亿元的最低限额水平，且资金实力雄厚。同时，随着国民经济的快速增长，我国财产保险业呈迅速发展的态势，保费业务规模不断扩大，保险资金来源体现多样性特征，保险范围涵盖了所有产业链。与寿险企业不同，财产保险公司经营的保险产品主要为短期产品，保险期通常不超过一年，对保险资金的流动性要求较高。出于外部监管及内部管理的需要，很多保险公司都采用资金集中管理的方式，由总部统一管理，并进行专业的资金运用，投资收益成为保险公司的一个重要利润来源。据统计，目前财产保险公司投资性资产（含银行存款）占总资产的比例为60%左右。因此，如何加强财产保险公司的资金管理，提高资金的安全性和盈利性，就显得更加重要了。

（二）业务过程特殊，容易出现漏洞

随着竞争的日益激烈，为了抢夺更多市场份额，大多数财产保险公司存在重业务数额、轻管理和质量效益的问题，常常“以保费论英雄”。这样的企业文化往往造成公司内部人员对财务风险不重视、内部控制不到位的现象，为公司经营埋下风险隐患。保险公司的经营有其特殊性，经营的产品就是风险。在承保、核保、查勘、理赔等业务关键环节中，如业务流程存在漏洞或者公司内部员工操作不当，在信息不对称的情况下，就会引发客户的道德风险，最终可能导致公司成本上升，造成直接损失。

（三）会计负债不确定，影响偿付能力

财产保险公司是一种以负债模式经营的机构，相对于一般企业而言，财产保险公司的负债主要表现为各项准备金，主要包括未决赔款准备金和未到期责任准备金。这些准备金按照不同的方法与比例进行估计，由于财产保险标的物出险的时间不确定以及偿付金额的不确定，就造成了保险公司偿债时间和偿付资金的不确定性。提存额度偏高，将会导致资源浪费；提存额度不足，将影响保险公司的偿债能力。由于其负债项目本身就具有较高的不确定性，从而提升了财产保险公司所承担的风险。

摘要：财产保险公司资产负债具有资金来源广泛性、资金性质的负债性、债务的短期性及资产流动性高的特点；财产保险公司通过资产负债管理，可以起到保护投保人利益、适应监管要求、降低财务风险、提高盈利能力等作用；目前我国各财产保险公司应选择负债为主导的资产负债管理模式，在资金运用过程中充分考虑公司的险种结构、出险频率和赔付金额等业务特点，同时充分考虑公司的偿付能力要求，合理安排投资的久期和组合的品种，以提高公司的安全性、流动性和盈利性，最终达到提高企业价值的目的。

关键词：资产负债管理；资金运用；投资匹配

一、财产保险公司资产负债的特点

由于我国财产保险公司只允许经营财产保险业务、短期意外险和短期健康险业务，业务范围和保险的特性，决定了财产保险公司资产负债具有如下特点：

(一)资金来源的广泛性

财产保险公司的资金主要来源于保费和资本金。由于我国国土面积广阔，人口众多，经济增长速度快，促进了我国财产保险业的快速发展，保费规模的迅速扩大，保险资金越来越多，且来源广泛，涉及社会的各个层面。保险资金不仅来自于国有企业、外资企业，而且大量的保险资金来自于个人；从产业来说，财产保险资金来自于第一产业、第二产业、第三产业。从构成来看，保险资金主要由资本金、责任准备金(包括未到期责任准备金、未决赔款准备金等)、总准备金、保险储金以及未分配盈余等构成。

(二)资金性质的负债性

《中华人民共和国保险法》将保险定义为：“保险，是指投保人根据保险合同约定，向保险人支付保险费，保险人对于合同约定的可能发生的事故，因其发生所造成的财产损失承担赔偿保险金责任，或者当被保险人死亡、伤残、疾病或者达到合同约定的年龄、期限时承担给付保险金责任的商业保险行为。”从保险的定义可以看出，保险公司的资金主要是来自保费收入，收取保费在前，承担保险责任在后。即保险公司在保险合同生效后，根据未来保险事故发生与否，决定了是否承担赔付责任。由此可以看出，保费资金具有明显的负债性特点。从保险资金的构成来看，除资本金和总准备金外，其他都属于负债。

一、财产保险公司财务风险管理的特征

1.资金来源范围广。一般情况下，财产保险公司的资金主要来源于资本金和保费，但是随着经济社会的发展，财产保险公司的项目也在不断更新。因此，财产保险公司的资金来源也是多样化，资金的来源也从投保企业到投保个人，财产保险公司的资金来源范围比以前要更广。2.资产分布集中。财产保险公司对于财务管理都采用集中管理的原则，集中进行收支，各个分布的保险费用的支付也可以通过现代的信息技术，如支付平台、支付宝、网银等方式直接把保费上交到总公司，便于总公司的集中化管理。总公司集中管理金融资产及对实物资产进行投资。所以，资产集中分布的情况下，企业的财务风险也具有很大的隐患。3.财务会计负债数据不准确。财产保险公司属于负债经营的公司，他们所收取的保费大部分是短期的负债资金，因为财产保险发生风险的时间的不确定性和保险公司需要赔付的金额的不确定性，这就影响财产保险公司负债的时间和付款金额。所以，也就增加了财产保险公司的财务风险。4.足够的现金流动。企业或者个人选择做财产保险的原因，是希望在发生意外和风险时能够及时获得赔偿，不至于变成一无所有。所以，保险本身也是一种分担风险和经济补偿的方式，一旦投保人发生风险，保险公司就需要有大额资金进行赔付。财产保险公司需要有足够的现金流动，这样才能够保证及时赔付支出，便于保障投保人的权利，也能够发挥财产保险公司促进社会稳定的作用。

二、财务风险管理的含义

财务风险管理是指公司在经营时的财务活动中，因为一些无法预知的原因而导致财务管理中存在风险，这种风险致使公司的财务管理结果与预期的结果相差甚远，有的导致公司的利润减少，有的给公司的财务造成损失。而造成这种风险的因素有市场原因、国家政策调控、公司内部原因等，由于公司的财务管理贯穿于整个公司的经营范围，所以不管是公司的资金筹集还是公司的长短期投资等，都会存在一定的财务风险。公司在一定财务目标的指导下，对公司资产的管理、资金的管理以及利润的分配管理等，都是财务管理的内容，而这些管理工作都会存在一定的风险。公司为了降低成本和提高资金运用效率而采取财务管理工作，虽然会有财务风险，但也需要公司积极应对，减少风险带来的损失。所以，公司更要进行财务风险的管理。

三、财产保险公司出现财务风险的原因

1.财产保险公司的赔付能力不足。财产保险公司的赔付能力指的是企业或者个人的财产出现事故以后，需要财产保险公司按照合约进行赔偿的能力，既包括一般情况下发生的事故，也包括特殊情况发生的事故。一个财产保险公司的赔付能力决定保险公司履行财务责任的能力，影响财产保险公司赔付能力的因素有资本金、公积金和保险费率以及保险资金的使用等。财产保险公司在经济发展的背景下也在不断扩大自己的规模，但很多财产保险公司扩大经营都是没有目的进行的，由于不重视经营方式，没有认清楚财产保险公司的实际情况，很多业务在不熟悉的情况下开展工作，就导致了一些公司出现亏损的现象。因此，最终的赔付能力就下降，伴随出现的就是公司的财务风险。2.财务管理中的信息失真增加了财务风险。财产保险中的财务管理信息失真现象存在于财产保险公司中，有的财产保险公司为了扩大自己的营业规模，盲目增加业务，放宽保险的条件，降低保险费用，或者开展违反协议的保险。这主要是为了增加保费，获得更多的保单，这种违规的财产保险，最终会造成财产保险公司财务风险的增加，影响公司发展。此外，有的保险公司存在虚假理赔现象，扩大自己的保险范围，一旦投保人发生相应的事故需要理赔时，保险公司所承担的责任就会很大。因此，不能以虚假的信息来套取投保人的钱，这些都是在财产保险公司财务管理中的信息失真现象，会造成资金损失，增加财务风险。3.财务风险管理的技术平台建设不完整。造成财产保险公司的财务风险出现的因素很多，市场、公司的信用、财务操作技术以及资产的管理等风险都是财务风险的内容，但是财产保险公司在这些方面还存在一定的缺失。由于不重视这些风险，在技术处理时没有严格的工作流程或者严密的处理方案，更没有完整的技术平台来解决这些问题，所以在出现风险时就不能及时作出反应，也不能及时应对。由于现在保险公司财务风险管理的财务风险认识不到位，公司在经营上自然漏洞。因此，财产保险公司的财务风险管理技术平台需要很好的完整的建设。

四、财产保险公司财务风险管控的对策

1.依据财产保险公司的实际情况制定财务风险管理措施。财产保险公司的财务管理要首先认清公司所处的内外环境，并且认真分析公司的市场动态，在变化的市场中不断寻找公司财务风险的管理的应对措施，及时发现问题，调整策略，提高保险公司的适应能力。财务风险管理应该与时俱进，不断创新，面对不同的财务风险管理作出不同的应对措施，并要不断完善和更新策略，做好人员的安排，依据财务人员的个人特点，安排岗位，明确责任。这样便于提高工作积极性，保证人才与岗位的对应，减少财务风险，保证会计信息的真实性，这种因地制宜的方式制定财务风险管理的措施是一种全新的方式，应该值得推广。2.建立健全财务风险预警体系。建立保险公司的财务风险预警体系，主要是对财务管理中可能出现的风险进行预警，监测公司即将要出现的财务风险，分析财务报表，这样可以和正常的财务工作一起多角度分析和反映保险公司的财务状况。同时，建立财务风险预警体系还能够约束财务工作，让财务工作人员在工作时能够完全按照制度和工作流程办事，减少期间出现的违规现象，帮助财务管理者认清保险公司的财务状况，提前预警到公司会遇到的财务管理的风险，并及时采取应对措施，为公司的发展减少损失，增加利润。3.增强保险公司的赔付能力，建立健全财务风险管理机制财产保险公司的发展需要拥有大量的资金作为支持。因此，保险公司应该想办法筹集更多的资金，不管是信用贷款还是依靠政府的宏观政策，都要缓解资金压力，这样才能在遇到财产赔付的状态下拥有能力赔付。同时，保险公司在发展时要依据客观实际情况，不能为了扩大经营而采取降低条件的签单，或者虚假信息来欺骗顾客，这是拿自己的信用来做赌注，必然会在市场中丧失信誉，影响公司的发展。因此，应该注重培养信誉，寻找合作伙伴应该找信誉好的企业，方便进行财务管理。建立健全风险管理机制要确定应对风险的方案和措施，制定企业财务战略和计划，优化财务决策和控制方法，建立财务控制信息系统，当出现风险时可以及时采取应对措施。

用户资料

长城人寿保险股份有限公司是经中国保险监督管理委员会批准成立的全国性保险公司，以打造服务最好的保险品牌为目标，致力于为客户提供适合的保险产品和便捷的服务，为员工提供良好的工作环境和成长空间。公司总部设在北京金融街。公司经营范围主要包括人寿保险、健康保险、意外伤害保险及上述保险业务的再保险业务。公司主要股东为北京华融综合投资公司、香港大新人寿保险有限公司、北京金融街建设集团和南昌市政公用投资控股有限责任公司。

“财务系统是企业应用系统中的重中之重，为了保证财务系统的成功实施和规避风险，经过认真的分析调研，我们选择了技术领先、实践经验丰富，同时适合国内保险公司财务管理实践和满足中国保监会的要求的Oracle电子商务套件。通过实施Oracle财务管理系统，我们建立了强有力的财务管理支撑平台，使长城保险的财务管理贯穿于各项经营活动。Oracle产品灵活开放的体系架构、普遍采用模块化、参数化的设计方针以及可以分步实施、易于同第三方系统集成的特性，很好地满足长城保险财务管理系统适应未来业务发展和机构扩张的需求。”

挑战

中国现代保险业自1979年恢复经营以来，取得了迅猛的发展，增长速度远远高于同期国内生产总值的增长。在我国加入世贸组织后，中国逐步对世界各国的保险企业开放保险市场。按照我国加入世贸组织承诺的时间进度和开放范围，我国正在逐步取消外资保险公司经营地域限制，允许其向居民个人提供健康险、团体险和养老金(年金)服务，中国保险市场正在迎接新一轮扩充与竞争的浪潮。

长城人寿保险股份有限公司(以下简称：长城保险)作为中国保险行业的后起之秀，公司自成立之初起就处在激烈竞争的行业环境之中，面对巨大的压力和挑战，长城保险认识到：坚实可靠的信息化管理系统可以有效加强和改善公司在市场营销、人力资源经营、成本和费用控制等方面的管理水平，是增强企业核心竞争力、保证公司在日益激烈的市场竞争中立足的一大法宝，而在企业信息化管理系统中，一个能够体现集团财务管理和监控能力的财务管理系统无疑是整个系统的核心。长城保险作为一个全新管理体制的集团企业，正处在起步和发展的阶段，公司在产品、业务范围和地理范围等方面都将面临快速的发展与扩张，因此迫切需要建设可靠而且高效的财务管理系统，使公司实现在集团层面能够对资金进行统一调度和监控，实时掌握保险业务和财务状况的信息，并对不断扩张的业务给予理性的审视和提醒。

经过认真分析调研，长城保险为其财务管理系统提出了三项的总体目标：一、通过财务系统和保险业务系统的整合实现业务流程信息的集成；二、统一整个公司(包括各分支机构)的财务系统，在保持灵活性的同时，保证财务制度在全公司的贯彻执行；三、强化公司在集团管控、财务核算、财务分析和决策支持方面的能力，为公司发展战略的实施提供支撑。

为了保证财务管理总体目标的实现，长城保险对财务管理系统的建设提出了以下要求：

摘 要：我国自1996年实施产寿分业经营以来，保险公司数量急剧增加，财险业务中车险的比重不断上升，呈现出“一险独大”的市场状况。运用超越对数成本函数，对国内20家具有代表性的财险公司2005―2012年的范围经济状况进行检验发现，以保费为基础的检验结果与以总资产为基础的检验结果存在着很大差异，意味着我国财险公司的范围经济效应存在着“真伪性”。对此，通过对财务数据、业务结构、业务规模等数据的分析，鉴别了我国财险公司范围经济效应的“真、伪”性。

关键词：财险公司；范围经济；超越对数成本函数；真伪性

中图分类号：F842.4 文献标识码：A 文章编号：1003-3890（2014）06-0051-07

一、引言与文献回顾

自1980年恢复保险业以来，我国保险业就以远超过GDP的速度高速增长。保费收入从1980年的4.6亿元，增长到了2012年的15 488亿元；保险业总资产从1980年的10.4亿元扩大到了2012年的73 546亿元。其中财产保险业务保费收入从1980年的4.2亿元增长到了2012年的5 331亿元。特别是自1996年实施产寿分业经营以来，财险市场主体结构和业务结构也发生了重大的变化。长期由人保财险一家独揽财险业务的市场格局被不断打破，财险公司的数量大幅增加，由1997年的8家增加到2012年的62家。财险业务中车险的比重不断上升，由1997年的54.7%上升到2012年的74.8%（详见表1）；企财险等传统险种的比重不断下降，由1997年的43.1%下降到2012年的23.6%；科技险等新型产品还未深入市场，所占比重微不足道，历年均不到5%。财险业经过三十多年的不断发展和调整，传统大型财险公司的市场份额大大分散化，中小型财险公司的市场份额逐步提升，市场结构由垄断模式逐步转向了垄断竞争模式。然而，短时期内大量新财险公司的成立，使财险市场的竞争异常激烈，新公司为了快速形成规模，提升市场份额，往往将重点放在销售渠道比较成熟、操作难度较低、技术含量较小、市场获取较易的车险业务的争夺上面。传统公司为了应对来自大量新公司的竞争压力，维持原有的市场地位，也不得不陷入保源巨大的车险业务的保卫战之中，而缺乏充分的精力和足够的动力开发新产品、发掘新市场。因而，多年来形成的恶性循环，造成财险市场产品严重同质化、险种结构严重失衡、业务创新严重不足。毫无疑问，对于专门经营风险的保险公司而言，目前的险种结构非常不利于风险的分散，无益于公司经营的稳定性。那么，在微观层面这对财险公司的总体成本控制有什么影响值得我们研究，基于这个目的，文章通过检验主要财险公司的范围经济状况，来分析险种结构对财险公司经营成本的影响。

国外部分学者和文献对保险公司的范围经济状况进行了实证检验，但主要关注的是寿险公司，对财险公司范围经济的关注和检验很少。Meador、Ryan和Schellhorn（1998）[1]使用超越对数成本函数研究了美国1990―1995年寿险企业的范围经济情况，结果表明分散化提供多种产品的寿险企业比那些采取集中化战略寿险企业的效率要高。Berger等（2000）[2]使用复合成本函数对美国1988―1992年保险业范围经济进行了研究，发现规模较大的保险企业更可能实现范围经济，且拥有垂直一体化营销渠道（如专属人）的保险公司比使用非一体化营销渠道（如独立人）的企业更容易实现范围经济。Khaled、Adams（2001）[3]使用广义超越对数成本函数对新西兰寿险公司的范围经济进行检验的结果表明，在1992年的样本公司中小规模和中等规模的保险公司均表现出范围不经济的现象，规模在2.8亿新元以上的保险公司既没有表现出范围经济也没有表现出范围不经济。这说明多个专业性保单的总价格要低于综合性保单的价格。Segal（2003）[4]利用超越对数成本函数，将人员、固定设施、资本投入、其他开支作为投入项，将寿险、企业年金、意外和健康险保费收入作为产出项，对美国寿险公司的范围经济进行了分析，结果表明美国寿险公司在综合经营的基础上实现了范围经济，尤其是规模大的保险公司表现出更好的范围经济性。Hao、Chou（2005）[5]使用傅里叶成本函数和超越对数成本函数，估计了台湾寿险公司的范围经济，并按照保费规模将寿险公司分为五个层次进行了比较，发现不论是外资保险公司、台资保险公司还是整个寿险产业，不论哪个规模层次的寿险公司都存在着范围不经济性，而且规模越大的寿险公司范围不经济性越明显。这表明寿险公司多元化的经营并没有带来总成本的降低。对我国保险业的范围经济进行分析的文献还很少，目前只找到一篇，即黄薇（2007）[6]利用广义超越对数成本函数构建了我国保险业范围经济的模型，首次对中国的寿险业及财险业在1999―2004年范围经济的情况进行了实证分析，研究结果表明财险业整体范围经济并不明显，个体差异较大，与资产规模呈较强的正相关关系；寿险业总体呈现较为明显的范围经济现象，但随着时间推移而逐步减弱。

对范围经济的检验不论是保险行业还是其他行业，不论是国外文献还是国内文献，都没有得出过完全相同的结论，这主要在于不同的研究者在模型的设定、投入变量、产出变量、样本对象、样本期间等方面的选择上存在着差异，这种差异对检验的结果有着重要的影响。而且，不同国家财险市场的业务划分、保费规模、市场结构、运营模式等方面也都存在着重大的差异。所以，国内外已有的文献在检验方法上为本文提供了参考和启发，但要全面、准确地分析我国财险公司的范围经济问题，需要将检验的结果与我国市场现实相结合，将实证数据与财务数据相结合，将理论分析与经验判断相结合，这样才能得出较合理的结论。

二、范围经济的计量定义与检验模型设定

摘要：财产保险公司的收入增长主要来源于对风险的承担和管理，而偿付能力不足、资产负债匹配性差、业务财务数据失真是财产保险公司面临的财务风险。现就公司财务上存在的风险进行详细的解释，并找出风险点和解决方法。本文主要就财产保险公司财务风险的管理与控制措施进行探讨。

关键词：财产保险公司 财务风险 管理与控制措施

风险就是在公司运行过程中会对公司的运行目标造成负面影响的因素。财产保险公司自身就是“经营风险”的经济单位，它的价值和利益来源就是承担公司运行过程中的风险，通过承受风险来获取利润，是保险公司的主要特点，其不但要承担和改善投保人的风险，还要防御自身风险。所以，财产保险公司的管理是穿插在保险经营的产品规划、核算、承保、赔偿、投资和再保险的过程当中。现在的金融发展变幻多端，保险市场的竞争日益增强，在这种情况下，保险公司对自己财务风险管理和控制就显得越来越重要。

一、财产保险公司财务风险管理的主要特点

（一）资金来源的范围广

财产保险公司资金的主要来源就是资本金以及保险费收入，集中保户资金承担未来不确定风险，所以在财产保险公司的资金来源中，负债占比较大。伴随着社会经济的不断前进，保费规模的迅速扩大，保险资金来源体现多样性特征。保险资金不仅来自于企业，而且大量的保险资金来自于个人；从产业来说，财产保险资金来自于第一产业，包括所有的产业链。从构成来看，保险资金主要由资本金、责任准备金（包括未到期责任准备金、未决赔款准备金等）、总准备金、保险储金以及未分配盈余等构成。

（二）资产的集中管理

现在，很多保险公司的管理方式都是采用集中管理方式，集中收付资金，分支公司的保险资金收入都是借助网银、资金平台和集中收入户这些方式将资金流入公司总部的，总部集中管理金融资金和有针对性进行投资。采用什么方式来管理财产保险公司的资金和合理安排资金的使用，同时分析资金的安全性和盈利大小，就显得更加重要了。