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189只基金共募2202亿 五巨头独揽591亿

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189只,2202亿元,这是公募基金今年以来的发行答卷。

争发基金局面越来越火,仅目前,在发行的基金达34只,产品涉及股票型、混合型、债券型、货币市场型、分级基金、QDII等。《投资者报》了解到,已经获证监会批准等待发行的还有三只。

《投资者报》统计数据显示,发行基金数量最多和募集资金最多的是嘉实基金,此外,易方达、南方、工银瑞信和汇添富4家公司今年首募的总资金也超过了100亿元。

尽管今年发行难度加大,但是平均发行的天数短于去年,为26天,所有基金中,分级基金最受欢迎,如富国天盈分级B和博时裕祥分级A近一天就结束发行。

发行数量逐年快速攀升

自从证监会多渠道进行审批基金以来,基金公司发行速度越来越快。

《投资者报》数据研究部统计,截至目前,今年以来共发行了189只基金,发行募集2202亿元,平均每只基金的发行份额为13.51亿份。在剩余的一个多月里,公募基金新发产品数量有望过200只,而去年全年共发行了154只基金。

今年前三个季度,A股市场持续低迷,偏股型基金几乎全线溃败,无论新基金还是老基金,无一为投资者赚到钱。然而,业绩归业绩,基金公司新基金的发行速度丝毫不减。

统计数据显示,今年年初开始,新基金发行的争夺战打响。

前3个月大约发行了17只新基金,到5月份,在市场探底预期下,基金发行也进入白热化,大约发行了28只基金。

从6月份开始,受市场持续下跌,发行速度有所趋缓,另外受十一长假影响,9月份,仅有8只基金发行,是全年基金发行最少的月份,10月,随着市场回暖以及9月份的发行压制,新基金发行攀升至22只。

今年以来,基金快速发行呈现两个明显的特点:一是股票型基金发行数量明显大幅超过混合型;二是发行品种比较丰富,创新型的基金品种发行速度明显加快。

统计数据显示,今年以来共发行了股票型基金97只,发行的混合型基金仅有8只,这与往年混合型与股票型基本对半分的局面明显不同,与市场走势也不吻合。而《投资者报》数据研究部此前曾经比较过混合型基金和股票型基金的中长期业绩,在大幅波动的市场中,混合型基金的收益率明显高于股票型。

另外,发行品种也越来越丰富,这也说明基金公司越来越重视产品的差异化。比较来看,2008年债券基金发行众多,2009年指数基金发行火爆,2010年QDII基金发行提速,在今年,保本基金、分级基金、QDII等发行数量均较多,截至目前,分别发行了14只、9只和22只;虽然今年上半年债券市场比较低迷,债券基金发行数量也不少,截至目前发行了34只债券型基金,不少债券型基金为创新型封闭式基金。

对比各家基金公司今年的发行情况,嘉实是最大的“赢家”,共发行了9只基金(A\C,分级基金均单独计算,下同),包括嘉实深证基本面120ETF及联结基金、嘉实多利分级、嘉实多利优先、嘉实多利进取、嘉实黄金、嘉实信用A/C和嘉实领先成长,这抵得上嘉实基金公司前几年的发行量。

另外,发行产品较多的基金公司还有富国、汇添富、建信、南方、易方达、银华、博时、广发、交银施罗德,均超过6只。

今年发行数量较少的基金主要是一些新基金公司和小型公司,共有14家公司仅发行了一只产品,如新成立的浙商基金、平安大华、纽银梅隆西部、富安达各发行了一只,另外,老基金公司中,天治、华富、东方也仅发行了一只产品。

首募平均规模逐年下降

“现在的基金发行,就是基金从左口袋放入右口袋,认购新基金的投资者相当部分是赎回原来的老基金”,北京一位负责基金销售的市场总监如此描述今年的新基金发行。

虽然基金发行速度加快了,但基金公司资产规模并没有大幅增加。《投资者报》统计数据也印证了这一点。近三年以来,新产品发行的总数量一年超过一年,但是募集资金的总额却一年不如一年。

2009年共发行基金118只,共募集资金2887亿元,平均每只基金募集资金32亿元;2010年共发行了154只新产品,募集了2313亿元,平均规模下降至20亿元。今年以来,这种局面进一步恶化,今年前10个月已经发行的189只基金共募集的资金2202亿元,单只基金平均规模下降至13.45亿元。

虽然发行规模不断减少,但是基金公司普遍接受了这个现实,比如在发行期限方面,不再频繁延长发行期,而在发行期截止日,只要募集到成立的最低限就成立。

统计数据显示,今年基金的平均发行期为26天。发行期较短的主要是分级基金,机构对此类基金比较青睐,所以普遍发行速度较快,如富国天盈分级B和博时裕祥分级A仅发行一天就达到限定最高额,与这两只基金相配对的富国天盈分级A和博时裕祥分级B分别用了三天和两天,此外,如长信利鑫分级、万家添利分级等基金发行期限也较短,均不超过半个月。

发行期限最长的三只基金依次是中银全球策略、华泰柏瑞信用增利和长信内需成长,发行天数均超过了40天。中银全球策略发行的目标总额为46亿元,发行了54天,共募集了10亿元,而华泰柏瑞信用增利没有那么幸运,共发行了47天,仅募集了2.12亿元。

按单只基金统计,今年发行规模最大的是年初发行的汇添富社会责任,首募规模高达56亿元。一个重要原因是,当时市场环境较好,依然处在冲向3000点阶段;另一个原因是该基金是国内发行的第二只社会责任基金,主要投资方向是能积极履行社会责任,并具有良好的公司治理结构、诚信优秀的管理层、独特核心竞争优势的优质上市公司。国内发行的第一只是兴业全球社会责任,成立以来业绩表现优良,这也为投资者认购该基金增加了不少的信心。

除了汇添富社会责任外,发行规模超过40亿元的还有四只,其中两只为保本型基金,分别是南方保本和广发聚祥保本,募集份额分别为49.60亿元和41亿元;另外,工银瑞信添颐B、华安升级主题分别募集了46亿元、41亿元。

首募超过20亿元的共有35只,占基金总数的19%,而低于10亿元的基金总数共有122只,占总数的65%。

虽然小基金公司旗下新发产品普遍较小,但一些大公司的产品在今年发行也很吃力。如广发聚利首募规模仅有3.36亿元,南方中国中小盘仅有3亿元,景顺长城大中华仅有2.91亿元。

若按募集金额计算,今年募集资金最多的是嘉实基金公司,共募集资金153亿元。此外超过100亿元的公司还有四家,他们分别是易方达、南方、工银瑞信和汇添富,分别募集了116亿元、109亿元、108亿元和105亿元。

这5家共募集591亿元占总数的比例高达35%。