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全球前五大PC企业竞争力初步研究

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随着中国经济的快速发展,中国的电子信息产品厂商显得愈来愈国际化,中国的个人计算机(简称PC)硬件行业已经成为我国电子信息制造业发展的主导力量,比如中国联想也像当年国际巨头HP(惠普)吞并Compaq(康柏)一样兼并了IBM的PC业务,其全球化的步伐可谓十分急促。

有行业研究机构分析,计算机硬件行业竞争激烈,价格水平不断走低,产品同质化严重,消费者对计算机产品信息了解完整,已经处于完全竞争状态,产业处于整合过程中。我们通过国内外主要上市品牌电脑公司的历史年报中可以挑选出各公司主要财务数据进行对比和计算,可以得出以下国内外品牌电脑公司2001年和2005年的公司净利率数据表1:

从表1我们可以看出,国外品牌电脑公司2001年的平均净利率为5.16%,2005年下降到2.17%,而国内主要品牌电脑公司则从2001年的3.71%下降到2.24%;同时2005年表格中的这些电脑公司除了Dell仅此一家公司的净利率有超过5%以外,其余所有电脑公司的净利率都低于5%;而2001年则除了Dell以外国外品牌还有Gateway,我国国内品牌电脑公司还有联想和同方都有超过5%的净利率,国内外各有两家超过5%,小计2001年有四家。所以整体行业的平均净利率越来越低,公司经营业绩好的公司越来越少。

总体来看,PC行业的运营面临着新的挑战,企业竞争空前激烈,盈利空间越来越小,投资者信心散失。对于整个行业来说,无论国内外的企业,都将面临如何提高自身竞争力从而具有比较的竞争优势再提升盈利能力的企业根本问题。对于国内PC企业来说,他们不仅要坚守好国内市场,同时企业还要“走出去”抢夺国外市场,这无疑将更要求我国PC企业立足国际市场和提升国际竞争力。

企业竞争力的原始数据

Gartner Research曾公布了2005年和2004年全球前十大品牌PC的市场占有率如表2:

由表2可以看出,前十大品牌电脑厂商的总市场占有率从56.3%增长到58.6%,市场集中度在不断增大,前十大厂商大致分三个梯队,第一梯队是戴尔和惠普,第二梯队是联想、宏和富士通西门子,其他五个品牌市场占有率差别很少属于第三梯队,本文将主要分析第一、二梯队之前五大品牌厂商的国际竞争力。分析国际竞争力的方法,本人将主要按照规模与效益并重模型的特点对三大子因素指标进行分析:

基于表3各子因素的各个方面及其权重,本人将先从各公司公开的历史年报数据中挑选出规模因素三大指标和增长因素两大指标以及效率因素三大指标之原始数据形成表4、表5、表6。

企业竞争力计算结果与分析

通过以上数据处理,我们计算出各企业近三年的竞争力标准值如表7、表8等:

从表7可以看出,HP的规模竞争力最强,其实,由于数据处理过程没有考虑HP的影像和打印机等非pc相关业务的影响,而HP的打印机等非PC相关业务占其整个业务的三分之一左右,而且此业务的净利润也高于PC业务所创造的利润,因此如果考虑剔除此项因素,HP的实际规模可能会低于Dell的规模;而联想的规模2005年从以前的最后一名跃至第三,主要是因为吞并IBM PC业务的主要原因,尽管如此,但联想的规模跟宏、富士通西门子的规模相比并没有什么明显的优势;增长因素方面,联想的增长非常快,但是实际上联想的快速增长主要是因为2005年的年报中已经合并了IBM PC的业绩,据IDC的统计报告显示IBM PC业务曾经于2003年和2002年都排名世界第三大约占有5.8%的市场占有率;而HP和Dell的增长比较稳定,宏的增长已经从2003、2004年的名列前茅到2005年的明显下降,富士通西门子的增长在加速;效率方面,从表7还可以看出,除了联想因吞并IBM PC业务后大大下降外,其余都比较稳定而且都有不同幅度的增长,当然Dell的效率最高,其次是HP、富士通西门子,而宏的效率虽然历年都最差,但是从近三年的数据比较,宏的效率在不断提升。

从整体企业竞争力的最后数据结果比较(表8),目前Dell和HP的竞争力最强,其次是联想、富士通西门子,最弱的是宏,联想吞并IBM PC业务后整体竞争力有提高,富士通西门子和Dell的竞争力跟自己历史数据比较都有所增强,而HP有竞争力下降的趋势,宏的竞争力在2005年跟之前比较有较大的下降。

但是,从联想和宏的数据分析,他们一个是中国大陆的企业,一个是中国台湾的企业,他们的企业国际竞争力都低于全球前五大企业平均值,而且从三大因素的各指标的原始数据以及标准数据来分析,他们的部分指标表现出来的企业竞争力很不稳定,而且都有不好的发展趋势,如联想虽然增长因素的竞争力增强了,整体企业竞争力增强了,但是经营效率大幅下滑,联想是否能进入吞并IBM PC业务前的稳健状态中,目前还不能肯定;而宏虽然规模相对稳定,效率不断提高,但是增长因素所体现出来的企业竞争力下降迅速导致该企业的整体企业竞争力下降趋势很明显,实际上已经与该企业所体现出来的市场占有率的排名不符合了。

结束语

总之,在21世纪,经济越来越全球化,中国也已经加入了WTO,很多行业已经融入到了全球整体市场的竞争当中,计算机硬件行业就是已经融入到国际竞争当中的产业,我国计算机企业必须认识到提高企业国际竞争力的重要性,才能立足国内市场并不断开拓国际市场,在较长的时间内让企业得到长远的发展。