20—F格式综合收益表解读
开篇：润墨网以专业的文秘视角，为您筛选了一篇20—F格式综合收益表解读范文，如需获取更多写作素材，在线客服老师一对一协助。欢迎您的阅读与分享！
会计理论和方法具有明显的国家特色，在国际会计准则全面趋同的背景下，积极主动寻求各国都能适用和接受的会计模式，协调处理各国会计差异，促使会计处理方法标准化、规范化和趋同化，研究国际各类财务报告的披露具有一定现实意义。美国证券交易委员会规定上市公司公开披露各种信息时要提交统一格式的文件。在美国上市的外国公司必须在财务年度结束后4个月内向美国证券交易委员会呈交20-F格式的年度报告，美国本土的上市公司则披露10-K格式的年度财务报告。相比而言，20-F格式的财务报告披露要求比10-K格式更为严格，内容更为详尽。
一、利润表披露框架
无论是国际会计准则（IFRS）、美国财务会计公认准则（US.GAAP），还是中国的会计准则，利润表的披露始终是围绕以下六个指标进行，只不过披露的方式和名称有所区别：毛利（Gross profit）、营业利润（Operating income）、税前利润（Earnings before income tax）、净利润（Profit for the year）、综合收益（Total comprehensive income for the year）、每股收益 （Earnings per share）。信息使用者根据不同的决策需要获取所需要的各种指标。
纽约证劵交易所（ New York Stock Exchange ，NYSE） 是世界第二大证劵交易所。目前已有超过80家中国公司在纽交所正式挂牌，中国成为纽交所除了美国以外第二大上市来源国。除了我国之外，还有多家外国公司选择在纽约证劵交易所上市。目前，在纽交所上市的公司一共有约2800家，市值超过19.7万亿美元。依据上述利润表披露框架，选取几家有代表性的公司对其20-F之下的利润表披露进行分析。
（一）中国电信合并综合收益表 中国电信公司在美国纽约证监会披露的财务报告是依据国际会计准则编制的。
（1）毛利：通过附注的查阅，中国电信未对毛利进行直接披露，但信息使用者可以根据其报表附注内容，获得毛利指标。
（2）营业利润：营业利润=营业收入-营业费用（折旧及摊销+网络运营费+销售及管理费+个人费用+其他营业费用）。
（3）税前利润：税前利润=营业利润-财务费用+投资收益+联营投资权益。附注并未对投资收益（Investment income）和联营投资权益（Equity in income of associates）做解释。
（4）净利润：净利润= 税前利润-所得税
（5）综合收益：综合收益=税前利润+其他综合收益（可供出售金融资产公允价值变动收益+由可供出售金融资产公允价值变动引起的递延税收+外币报表折算差额+其他直接计入所有者权益的份额）
（6）每股收益：每股收益=综合收益总额/普通股数
（二）正保远程教育有限公司合并收益表 2008年7月30日，正保远程教育公司成功登陆美国纽约证券交易所，成为中国第一家在纽交所上市的远程教育公司。正保远程教育公司在美国纽约证监会披露的财务报告依据美国财务会计准则编制。
（1）毛利：毛利=扣除销售过程中各类税收后的销售收入（在线教育销售收入+参考资料销售收入）-销售成本（服务成本+有形商品销售成本）
（2）营业利润：营业利润=毛利-营业成本（销售费用+管理费用）+其他营业收入-其他营业成本
（3）税前利润：税前利润=营业利润-利息费用+利息收入-汇兑损失-投资损失
（4）净利润：净利润=税前利润+所得税收益（减所得税费用）+少数股东税后权益属于普通股东的净利润=净利润+可转换优先股赎回增加额
（5）该公司报表未披露综合收益。
（6）每股收益。该公司披露了基本和稀释的每股收益，加权平均的基本和稀释普通股数。
（三）英国电信公司合并收益表 英国电信公司采用国际会计准则进行财务报告披露。
（1）毛利：毛利=销售收入-销售成本
（2）营业利润：营业利润=销售收入+其他营业收益-营业成本
由于该公司无其他营业收益，营业成本与销售成本相同，毛利和营业利润相等。
（3）税前利润：税前利润=营业利润-财务费用+财务收入+权益法下的投资收益
（4）净利润：净利润=税前利润-所得税费用
（5）每股收益：分别列示基础和稀释的每股收益
（6）综合收益：英国电信公司在合并收益表的基础上，专门披露了合并综合收益表。综合收益总额=净利润+综合收益（减损失）（退休金计划实际利得或损失+外币折算差额+可供出售金融资产公允价值变动收益+现金套期公允价值变动收益+由其他综合收益引起的税收变动损益）+其他税后综合收益。值得一提的是，英国电信公司的合并收益表中，各个项目的计算是由Before specific items+ Specific items=Total 组成的。
细查该公司财务报告，发现报表内容披露非常简单，而附注披露十分详细。在该公司报表附注103页，对Specific items作了如下说明：公司收益表和分部分析均分别认定为具体项目之前的交易结果。具体项目是基于管理的需要，依据其规模，性质需要披露的内容。在认定交易或事项是否为具体项目时，管理层会从定性和定量角度分析，比如具体项目的发生频率或者可预见性。
三、综合收益表披露思考
（一）对利润表名称及要素的理解 国外的财务报表中，按照国际会计准则、美国会计准则披露的利润表，名称在各个公司中有会有所不同。比如：STATEMENTS OF COMPREHENSIVE INCOME；STATEMENTS OF OPERATIONS；INCOME STATEMENT； STATEMENT OF PERFORMANCE；STATEMENT OF PROFIT等等。我国统一称为利润表或者合并利润表。在历史成本与公允价值计量并存的现代会计中，利润表的披露内涵不再满足于已实现收益这个层次，一些尚未实现的收益也纳入了利润表的披露。利润更准确地应该称为收益，既有从生产经营活动和投资活动中取得的收益，又包括企业所处的客观经济环境因素变化的影响。因此，对利润表的名称是否作统一要求并不是需要讨论的实质性问题，重要的是要理解现时背景下利润的内涵。这样，在进行利润表披露时，才能更好的把握利得损失等概念，披露高质量的具有国际竞争力的利润表。
（二）对我国营业利润指标计算的思考 国际会计准则，美国财务会计准则包括20-F之下，营业利润中均不包括利息净收益和按照权益法下的投资收益两部分内容。折旧、摊销、资产减值损失、交易性金融资产公允价值变动计入营业利润。我国的营业利润中包括了财务费用和所有投资收益，利润表中没有明确的息税前利润指标。企业借款等活动产生的利息净收益，权益法下的投资收益是否是属于企业的营业范畴，计入营业利润，是否需要改进我国营业利润的披露，更好的趋同国际流行的利润表，更好的为企业财务管理与分析目标服务，需要进一步研究。
（三）对其他综合收益披露的思考 国际会计准则，美国财务会计准则包括20-F之下其他综合收益披露比较详细。在我国，其他综合收益披露比较简单。由一些未实现的收益组成，比如可供出售金融资产的公允价值变动，外币折算差额等。这些未实现的收益，其最终实现与否有一定不确定性的，应该分类别加强整体披露。
（四）对每股收益计算的思考 在查阅的三家公司的报表中，中国电信的每股收益是通过综合收益总额除以流通在外普通股数所得，而英国电信公司是由净利润除以流通在外普通股数所得，并未将其他综合收益纳入每股收益的计算。美国会计准则委员会要求利润表披露的项目和格式比较随意，所以不同行业，不同公司，相同的业务内容可能报表会较大的差别。因此，每股收益的披露究竟是以净利润还是综合收益为基数来获得，取决于信息使用者及公司的需要。
（五）对利润表披露框架的思考 纵观世界各国，国际财务会计准则、美国财务会计准则、中国会计准则之下的利润表，都围绕利润表披露框架开展。根据信息使用者的需求对框架中的六个指标即毛利、营业利润（即息税前利润）、税前利润、净利润、综合收益、每股收益，进行披露和附注说明，是提供高质量的、具有国际竞争力利润表的一个重要思路。
参考文献：
[1]林中高、顾远、戴新民：《财务会计学》，东北财经大学出版社2012年版。